新形勢下銀行不良資產處置風險管理及相關建議
中國銀行寧波市分行課題組
[摘要]銀行體系天生存在風險，在某種意義上，銀行就是經營風險的金融機構，風險管理是銀行永恒的話題。不良資產則是銀行經營的附屬物，不良資產不一定因風險管理欠缺而產生，但風險管理欠缺一定會加大不良資產的損失，從而影響銀行整體經營狀況。近年來，受宏觀經濟形勢下行等因素影響，商業銀行不良資產余額和不良率都呈高企態勢，而不良資產化解時所面臨的信用風險、市場風險、操作風險、法律風險、流動性風險和聲譽風險等也逐漸顯現，導致不良資產管理向專業化、精細化轉型的呼聲越來越高。在此背景下，本文擬從銀行處置不良資產的實際出發，識別、分析不良資產處置的各類風險并提出風險管理的相關建議，通過新形勢下不良資產處置風險管理創新手段的運用，以及新資本協議下對擔保品準入機制、評估機制、管理機制的探索，強化不良資產處置管理，提高不良資產處置的質效，實現不良資產處置服務全行戰略的目標。
【關鍵詞】新形勢 銀行 不良資產 風險管理 建議
一、新形勢下不良資產處置風險管理的意義
（一）不良資產處置風險管理服務全行戰略之直接貢獻利潤
每一筆不良貸款都提取了相應的貸款減值準備，每一筆不良貸款的回收都伴隨著相應貸款減值準備的回撥。在利潤表中，資產減值損失作為營業支出的組成部分，是營業收入的減項，而資產減值損失是本年計提資產減值準備與本年回撥兩個會計科目金額之差。因此，本年回撥的增加會減少資產減值損失，從而直接增加營業利潤，這便是不良資產處置為全行貢獻利潤的原理所在。
據四大國有銀行公布的年報顯示，2013年-2015年期間，本年回撥科目金額分別為1944.91億元、3343.69億元及3254.44億元，占當年營業利潤的比重在18.72%-30%之間，占當年凈利潤的比重在24.09%-38.95%之間。三年來，不良資產處置為全行直接貢獻利潤累計達8543.04億元，不良資產處置部門是全行名副其實的利潤中心。
（二）不良資產處置風險管理服務全行戰略之滿足監管要求
綜合國際國內監管改革的舉措來看，不良資產處置工作對于滿足監管要求的戰略意義主要
體現在以下三個方面：
1.降低風險加權資產，減輕資本補充壓力
（1）降低風險加權資產
資本充足率要求的提高使商業銀行資本充足率達標壓力成為常態，尤其是作為系統重要性銀行，還面臨1%的附加資本要求。根據已違約風險暴露的風險加權資產（RWA）的計算公式，k=Max[0,(LGD-BEEL)]，RWA=k*12.5*EAD，其中違約損失率（LGD）指某一債項違約導致的損失金額占該違約債項風險暴露的比例，即損失占風險暴露總額的百分比；預期損失率（BEEL）指考慮經濟環境、法律地位等條件下對已違約風險暴露的預期損失率的最大估計值；違約風險暴露（EAD）包括本金和應收未收利息及費用。由于違約損失率應考慮商業銀行自身處置和清收能力對貸款回收的影響，因此不良資產處置能力的提高有助于降低違約損失率。同時，不良資產的化解意味著違約風險暴露的降低，這兩者有效降低了風險加權資產，從而節約了滿足監管要求所需的資本。
（2）減輕資本補充壓力
違約損失率的下降使得非預期損失下降，用于彌補非預期損失所需的經濟資本便會下降，從而減輕了監管資本的補充壓力。不良資產處置能力的提高有助于提高處置回收率，降低違約損失率。
2.減輕資產減值損失對利潤的沖抵
根據撥備覆蓋率不得低于150%的監管要求，意味著商業銀行必須計提更多的資產減值準備，直接影響銀行當期的利潤規模。在當前利率市場化深入推進、銀行業競爭加劇，資產定價壓力進一步加大，凈息差水平進一步收窄的情況下，多渠道拓寬利潤空間對于提升銀行盈利水平尤為重要。因此，積極、主動、高效地化解不良資產，減少資產減值準備計提極具重要意義。
（三）不良資產處置風險管理服務全行戰略之優化風險治理機制和流程，擴大風險管理對象
根據監管要求，全面風險管理的理念要貫穿于商業銀行的風險管理組織結構設計體系中，即銀行風險管理應當滲透到各個操作環節和各項業務過程中，覆蓋所有部門、崗位及人員。
全面風險管理不僅有助于防范和化解金融風險，而且是巴塞爾新資本協議在銀行監管和風險監控方面的必然要求。
不良資產處置作為銀行化解金融風險的重要手段，其風險管理能力直接關系到銀行資產質量和安全。因此，新形勢下巴塞爾協議全面風險管理的理念理應包括不良資產處置風險管理這一重要環節，也只有構建起了有效運行的不良資產處置風險管理機制，符合巴塞爾新資本協議要求的全面風險管理理念才能進一步得到強化并付諸實施。
二、不良資產處置風險分析
當前，商業銀行不良資產處置面臨著越來越多的挑戰，不僅有歷史上遺留的難點，更有新形勢下凸現的各種新情況、新問題，不良資產處置工作困難重重，一旦對不良資產處置可能面臨的風險不加以防范、控制，則不僅不能維護銀行的資產安全，不良資產的沉淀更可能造成銀行資本的損失。因此，如何有效識別并控制、規避不良資產處置面臨的各種風險就成為不良資產處置風險管理的關鍵。不良資產處置面臨的主要風險有以下六大類，分別是信用風險、市場風險、操作風險、法律風險、流動性風險和聲譽風險，現逐一分析如下：
（一）信用風險分析
1.定義
信用風險是指借款人或交易對手未能或不愿意按照與銀行事先約定的處置方案、還款計劃履行償債義務等行為而造成銀行不良資產損失的風險。
2.主要表現形式及形成原因
表1 信用風險的主要表現形式及形成原因
序號 | 主要表現形式 | 形成原因 |
1 | 借款人或交易對手償債能力不足 | 內因: 借款人或交易對手經營狀況、財務狀況等惡化 |
外因:宏觀經濟下行、行業周期低谷、自然災害、意外事故等因素 |
2 | 借款人或交易對手償債意愿不足 | 內因：借款人或交易對手信用觀念淡薄，惡意利用隱匿或轉移財產等各種手段逃廢銀行債務 |
外因：社會信用環境缺失，失信成本低 |
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3.案例
借款人A公司以經營家電產品為主，2004年8月，XX行為A公司簽發銀行承兌匯票，期限半年，用于采購空調，由B公司提供擔保。承兌匯票到期后，A公司拒不歸還欠款，擅自將貨物銷售回款挪作他用，致使2005年2月在XX行的承兌發生墊款。同年3月，XX行對A公司及B公司提起訴訟，同年12月通過法院執行收回部分承兌墊款本金，剩余墊款金額未能收回，最終造成銀行部分授信損失。
