準確理解把握項目資本金核心定義

2024年3月5日發(作者：大阪大學)

一、準確理解把握項目資本金核心定義

固定資產投資項目資本金是項目法人資金實力的體現，也是信貸風險控制的重要保障。根據我行《中國農業銀行固定資產貸款管理辦法》及《固定資產貸款項目資本金認定管理指引》有關規定，項目資本金是指固定資產項目總投資中投資者認繳的出資額，應為非債務性資金（有特別規定的除外），項目法人無需返還，且不承擔任何利息。投資者可按其出資比例依法享有所有者權益，也可轉讓其出資，但不得以任何方式抽回。項目資本金到位后，在項目法人資產負債表“所有者權益”（資產扣除負債后由所有者應享的剩余利益）中體現。但所有者權益并不簡單等同于項目資本金，其中可用于項目建設的才可作為項目資本金，包括可用于項目投資的貨幣資金和可用于項目投資的實物、知識產權、土地使用權等可以用貨幣估價并可依法轉讓的非貨幣財產。

當項目法人同時籌建多個項目或擁有貸款對應項目外的其他業務時，項目法人自有資金不等同于項目資本金，核定項目資本金時應根據法人及項目具體情況，按一定比例或全部扣除其他項目的資金占用。

此外，除項目法人所有者權益外，符合我行《固定資產貸款項目資本金認定管理指引》項目資本金范圍的項目籌集資金也可作為我行認定的項目資本金來源。

二、切實按照信貸批復內容落實項目資本金管理要求

我行信貸批復中常見的項目資本金要求及其具體涵義如下：

（一）“項目資本金與貸款同比例到位，并先于貸款投入項目建設”、“項目資本金與銀行貸款同比例到位且先行投入使用”。“項目資本金與貸款（或銀行貸款）同比例到位”指實際到位項目資本金占應到位項目資本金總額的比例和各家金融機構實際發放貸款之和占項目總融資需求（含在其他金融機構的融資需求）的比例相一致；“先于貸款投入項目建設”（或先行投入使用）指項目資本金按一定比例投入項目建設后，貸款可以同比例發放。

（二）“項目資本金與農行貸款同比例到位，且先于貸款使用”，指實際到位項目資本金占應到位項目資本金總額的比例與農行實際發放貸款占農行項目貸款額度的比例相一致。

（三）“項目資本金與銀團貸款同比例到位”，指實際到位項目資本金占應到位項目資本金總額的比例與銀團實際發放貸款占銀團貸款總額度的比例相一致。

（四）“項目資本金先于農行貸款到位”，指項目資本金先于農行貸款全部到位。

（五）“項目資本金到位并全部投入使用”、“項目資本金先于銀行貸款全部到位并投入使用”、“項目資本金全部先于農行貸款到位并投入項目建設使用”、“項目資本金足額到位并先于農行貸款投入使用”、“項目資本金先于農行貸款到位并投入使用”，均指項目資本金全部到位并全部投入使用。

各類固定資產貸款業務項目資本金比例要求執行《關于固定資產投資項目資本金比例有關事項的通知》（農銀辦發〔２００９〕５９５號）的規定。各級行要嚴格執行批復要求，確保項目資本金足額到位及使用。

三、各崗位分工落實項目資本金管理相關要求

信貸業務受理調查、審查、審議審批、信用發放和放款審核、貸后管理等崗位均對項目資本金管理負有責任，各崗位按職責要求共同完成項目資本金管理工作。

（一）受理調查評估環節。受理調查崗應收集項目資本金和其他建設、生產資金籌措方案及落實資金來源的證明材料。在調查評估環節應調查評估項目資本金到位情況、項目總投資及其構成、資金來源及籌措方式等，并在調查（評估）報告中反映。

（二）審查環節。審查崗應對項目資本金比例和資本金出資方式是否符合相關規定、資本金來源和到位的可能性以及已投入使用的情況等進行審查，出具審查意見，做出風險提示。

（三）審議審批環節。信貸批復中關于項目資本金的要求應明確具體，對是否要求全部到位、是否要求全部投入使用、與銀行貸款總額或農行貸款額度同比例到位等必須提出明確要求。文字描述應盡量統一，使用規范用語，減少文字歧義，便于操作執行。對在審批前認定項目資本金已按要求到位的，不應再將其作為信用發放條件提出，避免用信環節重復審核。

（四）信用發放與放款審核環節。

一是在與客戶簽訂合同時，應對項目資本金、農行貸款及其他項目資金到位進度等在合同中進行約定。使用制式合同的，應在新修訂的《固定資產貸款合同》相關條款中認真填列有關要求。

二是客戶部門負責落實信貸批復中項目資本金的有關要求，并收集客戶提供的資料。

三是放款審核崗應根據客戶部門提供的資料，對項目資本金要求落實情況進行審核。項目資本金有關要求作為信用發放條件的，按照分層審核的原則由有權審核行放款審核崗負責審核；作為貸款使用條件的，由經營行放款審核崗負責審核。為提高效率，借款人自主支付方式下，經營行放款審核崗可按照批復要求，根據項目資本金到位及使用情況，核準一定的放款額度，額度內的貸款資金支付使用可不再經放款審核崗審核。

（五）貸后管理環節。客戶部門要監督項目資本金及其他項目資金是否按約定到位，是否存在抽逃項目資本金等問題。發現問題應督促借款人及時糾正；問題嚴重、危及信貸資金安全的，要按規定及時預警和報告，調整風險分類，并視情況采取停止發放貸款、提前收回已發放貸款或其他風險控制及化解措施。特別是對于項目資本金非一次性到位項目或超概算項目，客戶經理要密切關注項目資本金到位計劃執行情況，根據項目工程進展及項目法人日常經營和資金周轉狀況對后續的項目資

本金到位可能性進行分析預測，及早做出判斷并采取相應措施。

四、加強用信環節項目資本金到位及使用情況的審核

由于固定資產貸款業務運作時間較長，在項目審查審批環節項目資本金往往尚未足額到位，實踐中，在用信環節加強對項目資本金到位或使用情況的核查對于控制風險尤為重要。銀監會“三個辦法一個指引”明確要求將項目資本金按比例到位情況作為提款條件，安排專門崗位對落實情況進行審核。各級放款審核崗要切實負起責任，利用現有技術手段，加強對信貸批復中項目資本金要求落實情況的合規性審核。

（一）審核方法。

１．對以貨幣方式投入的項目資本金，要審核客戶提供的公司章程、項目驗資報告、逐憑證核對資金到位證明（如銀行入賬憑證）等資料；審查各股東認繳出資的合法性、出資額及實際到位金額。

２．對以實物、知識產權、土地使用權等方式投入的項目資本金，應審核客戶提供的權屬證明、評估報告等相關資料，重點審核其所有權是否歸客戶所有，是否辦理合法有效的產權轉移手續，估價是否合理，是否屬于項目建設需要，是否用于項目建設，占項目資本金總額的比例是否符合規定。

３．對于驗資報告、評估報告等，應由有資格的驗資機構、評估機構等出具。上述合法有效證明主要由借款人來提供，必要時我行也可委托有資質的中介機構進行核實認定。

４．除審核各種原始憑證外，還可通過分析借款人及出資人的財務報表確定項目資本金到位情況，重點關注資產負債表中“所有者權益”內容及變動情況，注意分析實收資本明細賬等。

５．審核項目資本金是否投入項目使用，可通過對設備及原材料等的購置發票、付款憑證、交易合同以及銀行對賬單等資料的審核進行判斷。

６．對使用其他金融機構貸款的項目，可通過人民銀行征信系統查詢借款人和項目實際使用其他銀行貸款情況，對項目資本金到位或使用情況進行分析。

（二）審核中應重點關注內容。

１．防止企業以流動資金或搭橋貸款、股東借款（未明確承諾次于我行貸款償還）、理財產品、信托計劃、工程墊資等債務性資金充作項目資本金。

２．防止企業利用不法代理機構高估實物出資或出具虛假注冊資金證明等手段虛假出資。中介機構出具否定意見、拒絕發表意見的財務報告、驗資報告等不能作為項目資本金審核的依據。對中介機構出具的有保留意見的財務報告、驗資報告，應分析保留意見對企業資產、負債及財務狀況的影響程度來確定能否作為審核依據。信譽良好的會計師事務所及會計師出具的審計意見相對可信。未經審計的財務報告可信度相對較差，要特別注意審查其真實性。

３．對于要求項目資本金到位并投入使用的，除了審核項

目資本金是否到位外，還要注意審核到位的項目資本金是否已經投入使用。

４．嚴格執行國務院關于加強地方政府融資平臺管理有關要求，新放貸款前按要求審核政府融資平臺固定資產貸款項目資本金到位情況及與具體項目的對應情況。審核中注意學校、醫院、公園等公益性資產作為資本注入融資平臺的應予以扣除。

二○一○年七月二十三日

主題詞：信貸業務 固定資產貸款 通知

抄 送：各審計分局，蘇州分行。

內部發送：審構計業局務、部法、律農事村務

產部業、金風融險部管、理三部農、信內貸控管合理規部部、、房公地司產業信務貸部部、小、信企貸業管金理融部部、、授大信客執戶行部部、機。

擬文部門：授信執行部

中國農業銀行辦公室２０１０年７月２６日印發